华龙证券认为,人形(xíng )机(jī )器(qì )人板块近期催化因(yīn )素(sù )较(jiào )多,指数有所修复(fù )。行业趋势未变,已进入“技术突破→量(liàng )产(chǎn )降(jiàng )本→场景渗透”的(de )黄(huáng )金周期,有望成为(wéi )2025年(nián )核(hé )心投资主线。建议围绕①高价值量的零(líng )部(bù )件,包括丝杠、传(chuán )感(gǎn )器(qì )、电机及减速器等(děng ),尤(yóu )其关注与特斯拉、华(huá )为等巨头有供应链(liàn )合作的公司;②有望(wàng )场(chǎng )景(jǐng )落地的方向,包括(kuò )家(jiā )庭(tíng )服务、极限作业(电(diàn )力(lì )巡检、矿山等)、医疗康复、智慧物流等(děng );③政策催化下的并购(gòu )重(chóng )组标的。
全球(qiú )首(shǒu )位(wèi ),我国大模型数量超1500个
上市公司中(zhōng ),利亚德旗下子公司(sī )Natural Point和(hé )北(běi )京虚拟动点凭借全(quán )球(qiú )领(lǐng )先的OptiTrack光学动捕技术和(hé )产品,已为国内外(wài )多家公司的机器人业(yè )务(wù )赋(fù )能。洲明科技拥有(yǒu )数(shù )字人动作库和非穿戴(dài )动(dòng )作捕捉技术可用于具身智能在三维空间(jiān )的(de )动(dòng )作训练。公司的AI情(qíng )感(gǎn )陪伴产品可能会结(jié )合(hé )机(jī )器视觉和AI眼镜等技术,实现空间计算和(hé )信(xìn )号捕捉,机器人将(jiāng )根(gēn )据(jù )这些信息做出相应(yīng )动(dòng )作(zuò )。凌云光表示,元客(kè )视界是凌云光下属(shǔ )的全资子公司, 专注(zhù )于(yú )元(yuán )宇宙虚拟现实、 Web3.0数(shù )字(zì )人、 沉浸媒体和具身(shēn )智(zhì )能等前沿应用领域。 公司已经构建了包(bāo )含(hán )光(guāng )场建模、 动作捕捉(zhuō )、 全景成像、 XR拍摄等(děng )在(zài )内(nèi )的全面产品体系, 并开发一系列解决方(fāng )案(àn ), 如电商直播数字(zì )人(rén )、 具身智能数据采集(jí )、 虚(xū )实内容制作等。
融合了人工智能、柔性机械等“黑科技(jì )”,这类产品正在深入(rù )生(shēng )活的方方面面
固(gù )态(tài )电池为具备商业化潜力的下一代电池技(jì )术(shù ),欧美等全球厂商(shāng )正(zhèng )致(zhì )力于开发大规模生(shēng )产(chǎn )技(jì )术,加速车用固态电池性能验证。兴业(yè )证(zhèng )券认为,从技术革(gé )新(xīn )与(yǔ )产业升级视角来看(kàn ),固(gù )态电解质与正极材料(liào )展现出显著的投资(zī )价值。作为固态电池(chí )领(lǐng )域(yù )0到1的革命性新材料(liào ),固态电解质具备极高(gāo )的(de )技术壁垒,其成本在固态电池整体成本(běn )结(jié )构(gòu )中占比高,是构(gòu )建(jiàn )新(xīn )一代电池体系的关(guān )键(jiàn )核(hé )心。兴业证券指出,近日中国汽车工程(chéng )学(xué )会发布《全固态电(diàn )池(chí )判(pàn )定方法》团体标准(zhǔn ),首(shǒu )次明确了全固态电池(chí )的定义,解决了行(háng )业界定模糊、测试方(fāng )法(fǎ )缺(quē )失等问题。全固态(tài )电(diàn )池行业标准的发布标(biāo )志(zhì )着固态电池进入规范化发展新阶段,对(duì )技(jì )术(shù )研发、产业生态(tài )和(hé )市(shì )场秩序将产生深远(yuǎn )影(yǐng )响(xiǎng )。未来2年固态电池产业将进入材料竞争(zhēng )格局确立的重要阶段(duàn ),建(jiàn )议重点关注行业格(gé )局(jú )变(biàn )化带来的投资机会。
具身智能机器人正站在技术与商业(yè )化(huà )的(de )临界点,其发展不(bú )仅(jǐn )是AI技术的集大成体现(xiàn ),更是全球制造业升级与社会治理变革的(de )核(hé )心驱动力。中国凭(píng )借(jiè )政(zhèng )策红利、市场潜力(lì )与(yǔ )技(jì )术突破,有望在2030年前主导全球具身智能(néng )产业格局。据《2025人形(xíng )机(jī )器(qì )人与具身智能产业(yè )研(yán )究(jiū )报告》预测,2030年全球(qiú )具身智能市场规模将达2326.3亿元,复合年增(zēng )长(zhǎng )率(lǜ )(CAGR)高达64.18%。中国已成为(wéi )全(quán )球具身智能市场的核(hé )心(xīn )增长极。2030年中国具身智能市场规模预计(jì )达(dá )1037.52亿元,占全球44.6%。
人(rén )形机器人显著提升(shēng )对(duì )关(guān )键矿产的需求,尤其是稀土。中泰证券(quàn )研报指出,稀土价格(gé )处(chù )于(yú )周期底部位置,进(jìn )口(kǒu )矿(kuàng )纳入管控,供给格局(jú )进一步集中,价格中枢有望上移,2025年人(rén )形(xíng )机(jī )器人开始进入量产(chǎn )阶(jiē )段,若按照远期1亿台(tái )人(rén )形机器人销量,远期空间约20万至40万吨,相(xiàng )当于再造一个稀土(tǔ )永(yǒng )磁(cí )市场,板块中长期(qī )趋(qū )势(shì )明确。
科技巨头开源浏览器Agent,机构(gòu )称AIAgent迈向规模化商用前(qián )夜(yè )
工信部要求实施(shī )“人(rén )工智能+制造”行动
市场研究机构Research and Market发布的报告预测,AI智能(néng )体(tǐ )的(de )市场规模将从2024年的(de )51亿(yì )美元增长到2030年的471亿美(měi )元(yuán )(约5年增长420亿美元),2024~2030年的复合年增长率为(wéi )44.8%。开源证券表示,持(chí )续(xù )坚(jiān )定看好2025年AI Agent产业崛起(qǐ )趋(qū )势(shì ),政策催化下巨头产业落地加速。
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