7.4股市早8点丨眼光决定盈亏·观念决定财富
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      据报道,英伟(wěi )达(dá )的供应链合(hé )作(zuò )伙伴——包(bāo )括富士康、英业达、戴尔和纬创(chuàng )资通,已(yǐ )攻(gōng )克(kè )GB200 AI服务器机架(jià )的(de )一系列技术(shù )难题,其出货量正在迅速攀升。

      又一(yī )多(duō )模(mó )态大模型(xíng )开(kāi )源(yuán ),AI或在多个(gè )垂直领域加快渗透

      先进计算包括算力(lì )、算法、算据(jù )三(sān )大(dà )领域,涵(hán )盖云、边、端等多种计算方式。算力作为数(shù )字(zì )经济时代的(de )核(hé )心生产力,对推动技术产业进步,加速数字(zì )技术与实(shí )体(tǐ )经(jīng )济深度融合(hé )发(fā )挥着重要作(zuò )用,其战略性地位和支撑性作用愈加凸显(xiǎn )。山(shān )西证券认(rèn )为(wéi ),互联网和智(zhì )算中心两大下游AI算力需求将持续高景气,国(guó )产化采购快(kuài )速(sù )推(tuī )进。1)互联(lián )网:24年以来互联网大厂仍持续投入基础大模(mó )型(xíng )训练,并在(zài )今(jīn )年开始布局(jú )推理大模型,推动算力资本开支(zhī )保持快速(sù )增(zēng )长(zhǎng ),随着DeepSeek的突(tū )破(pò )大幅降低应(yīng )用端门槛以及Agent技术和产品日趋成熟,推理(lǐ )侧(cè )需(xū )求有望逐(zhú )渐(jiàn )成(chéng )为AI算力支出(chū )的主驱动力;2)智算中心:中央和地方政策(cè )明(míng )确国产AI算力(lì )建(jiàn )设(shè )目标,奠(diàn )定AI算力建设的政策基调,24年以来各地方智算(suàn )中(zhōng )心项目招投(tóu )标(biāo )数量仍在持(chí )续增加,同时多个全国产化标杆(gǎn )项目已跑(pǎo )通(tōng ),未来智算中(zhōng )心(xīn )的AI算力国产(chǎn )化率有望加速提升。

      上市公司中,达(dá )梦(mèng )数(shù )据是国产(chǎn )数(shù )据(jù )库龙头,第(dì )一大股东中国软件是中国电子信息产业集(jí )团(tuán )有限公司(CEC)实(shí )际(jì )控(kòng )制的大型(xíng )高科技上市企业,有望成为中国电子PKS产业布(bù )局(jú )的重要一环(huán )。振华科技是(shì )国内特种电子元器件龙头,实控(kòng )人是中国(guó )电(diàn )子(zǐ )集团,去年(nián )10月(yuè )公告控股股(gǔ )东拟增持公司股份,计划金额为1~2亿元,体(tǐ )现(xiàn )发(fā )展信心。

      上市公司中(zhōng ),奥特迅的充电堆技术可以融入换电站,与(yǔ )换电站共享(xiǎng )配(pèi )电(diàn )系统和功(gōng )率(lǜ )池,可以显著提升设备利用率,降低运营(yíng )成(chéng )本。华自科(kē )技(jì )和时代智慧(huì )共同推动光储充检换电站业务相关合作模(mó )式(shì )。

      上市公(gōng )司(sī )中,国盾量(liàng )子从2020年起从事量子计算业务,通过自主研(yán )发(fā )及(jí )参与中国(guó )科(kē )大(dà )超导量子计(jì )算“祖冲之号”实验等重大项目,转化了(le )量(liàng )子计算领域(yù )前(qián )沿(yán )技术成果(guǒ )为(wéi )商业化产品,目前国内已有多个超导量子(zǐ )计(jì )算团队使用(yòng )了(le )国盾的产品(pǐn ),自2020年以来也实现了累计过亿元的销售收(shōu )入(rù )。吉大正元在(zài )量(liàng )子领域主要(yào )致力于量子通信、量子随机数发生器等相(xiàng )关(guān )量(liàng )子技术与(yǔ )密(mì )码(mǎ )技术的结合(hé ),为量子产业用户提供更高效、更安全的(de )产(chǎn )品和解决方(fāng )案(àn ),目前已与(yǔ )行(háng )业头部公司形成多维度、多方面的密切合(hé )作(zuò )。

      业内(nèi )认(rèn )为,相关举(jǔ )措有利于保障产业链供应链稳定,促进产业(yè )链(liàn )上下游企业(yè )协(xié )同发展。民(mín )生汽车崔琰团队认为,缩短账期可将供应(yīng )商(shāng )“账面利润”转(zhuǎn )化为“现金(jīn )流”、同时增强供应链的稳定性,有望转(zhuǎn )化(huà )为技术升级(jí )投(tóu )入(rù ),供应链稳(wěn )定性增强也有望提升中国车企全球化布局(jú )的(de )竞争力,看(kàn )好(hǎo )账期缩短对(duì )零部件资金压力的释放。

  • 日韩舞玛
  • 2026-01-05

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  先进计算包括算力(lì )、算法、算据(jù )三(sān )大(dà )领域,涵(hán )盖云、边、端等多种计算方式。算力作为数(shù )字(zì )经济时代的(de )核(hé )心生产力,对推动技术产业进步,加速数字(zì )技术与实(shí )体(tǐ )经(jīng )济深度融合(hé )发(fā )挥着重要作(zuò )用,其战略性地位和支撑性作用愈加凸显(xiǎn )。山(shān )西证券认(rèn )为(wéi ),互联网和智(zhì )算中心两大下游AI算力需求将持续高景气,国(guó )产化采购快(kuài )速(sù )推(tuī )进。1)互联(lián )网:24年以来互联网大厂仍持续投入基础大模(mó )型(xíng )训练,并在(zài )今(jīn )年开始布局(jú )推理大模型,推动算力资本开支(zhī )保持快速(sù )增(zēng )长(zhǎng ),随着DeepSeek的突(tū )破(pò )大幅降低应(yīng )用端门槛以及Agent技术和产品日趋成熟,推理(lǐ )侧(cè )需(xū )求有望逐(zhú )渐(jiàn )成(chéng )为AI算力支出(chū )的主驱动力;2)智算中心:中央和地方政策(cè )明(míng )确国产AI算力(lì )建(jiàn )设(shè )目标,奠(diàn )定AI算力建设的政策基调,24年以来各地方智算(suàn )中(zhōng )心项目招投(tóu )标(biāo )数量仍在持(chí )续增加,同时多个全国产化标杆(gǎn )项目已跑(pǎo )通(tōng ),未来智算中(zhōng )心(xīn )的AI算力国产(chǎn )化率有望加速提升。

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  上市公司中(zhōng ),奥特迅的充电堆技术可以融入换电站,与(yǔ )换电站共享(xiǎng )配(pèi )电(diàn )系统和功(gōng )率(lǜ )池,可以显著提升设备利用率,降低运营(yíng )成(chéng )本。华自科(kē )技(jì )和时代智慧(huì )共同推动光储充检换电站业务相关合作模(mó )式(shì )。

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  业内(nèi )认(rèn )为,相关举(jǔ )措有利于保障产业链供应链稳定,促进产业(yè )链(liàn )上下游企业(yè )协(xié )同发展。民(mín )生汽车崔琰团队认为,缩短账期可将供应(yīng )商(shāng )“账面利润”转(zhuǎn )化为“现金(jīn )流”、同时增强供应链的稳定性,有望转(zhuǎn )化(huà )为技术升级(jí )投(tóu )入(rù ),供应链稳(wěn )定性增强也有望提升中国车企全球化布局(jú )的(de )竞争力,看(kàn )好(hǎo )账期缩短对(duì )零部件资金压力的释放。

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