A股三大指数收跌 采掘、石油、燃气板块逆市走强
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      中信证券也(yě )同样(yàng )表示,豆包大模(mó )型表(biǎo )现超预期,体现字节跳动在AI的投入形成(chéng )正反(fǎn )馈,国内AI产(chǎn )业追(zhuī )赶海外的效果开(kāi )始体(tǐ )现,国内龙(lóng )头公(gōng )司有望加速在AI领(lǐng )域的投入。参考海外,北美(měi )互联(lián )网龙头已连(lián )续多(duō )个季度加大AI投入(rù ),Meta的(de )资本开支占(zhàn )收比(bǐ )超20%,而国内互联网龙头资本(běn )开支占比均(jun1 )远低(dī )于10%,中美科技巨(jù )头AI投(tóu )入强度差距较大(dà ),预(yù )计国内巨头(tóu )资本开支有一定的提升空间(jiān )。看(kàn )好国内AI投入(rù )加大(dà )对AIDC、高速交换机(jī )、光(guāng )模块、AEC、液(yè )冷等(děng )领域的拉动。

      近日,多(duō )个基于DeepSeek大模型的(de )一体(tǐ )机发布,据(jù )龙芯(xīn )安徽,龙芯中科(kē )成功(gōng )发布基于DeepSeek大(dà )模型(xíng )的软硬全栈推理一体机。当(dāng )虹科技正式(shì )发布(bù )了全新一代“DeepSeek+BlackEye”多模(mó )态大模型一体机(jī )。紫(zǐ )光股份旗下(xià )新华三正式发布灵犀Cube大模型(xíng )一体(tǐ )机(DeepSeek版)。

      国金(jīn )证券指出,AI拉动(dòng )光模(mó )块迭代速度(dù ),1.6T光(guāng )模块2024年第四季度(dù )开始批量出(chū )货,并在2025年第一(yī )季度(dù )正式上量。海外(wài )云厂商不断加大(dà )AI方向(xiàng )资本开支,并已(yǐ )明确表示2025年资本开支仍将继(jì )续增长,利(lì )好光(guāng )模块板块,板块(kuài )成长(zhǎng )性持续凸显,EPS端(duān )有望(wàng )继续快速提(tí )升。同时硅光、CPO、LPO等新技术(shù )新方(fāng )案推动行业(yè )发展(zhǎn )。

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      小米自主(zhǔ )研发设计的(de )手机(jī )SoC芯片玄戒O1,采用(yòng )第二(èr )代3nm工艺制程。这(zhè )是中(zhōng )国内地3nm芯片(piàn )设计的一次突破,紧追国际(jì )先进(jìn )水平。小米(mǐ )将成(chéng )为继苹果、高通(tōng )、联(lián )发科后,全球第(dì )四家发布自主研(yán )发设计3nm制程(chéng )手机处理器芯片(piàn )的企(qǐ )业。中原证(zhèng )券邹(zōu )臣认为,AI大模型(xíng )持续(xù )迭代升级,特别(bié )是以DeepSeek为代表的大模型技术开(kāi )源化,DeepSeek通过(guò )技术(shù )创新实现大模型(xíng )训练(liàn )及推理极高性价(jià )比,为端侧AI应用(yòng )发展带来颠覆性变革。AI耳机、AI眼(yǎn )镜等产品出(chū )货量(liàng )处于快速增长中(zhōng ),端(duān )侧AI推动AIoT加速发展(zhǎn ),并有望助力SoC厂(chǎng )商持续高速成长,建议关注(zhù )SoC厂商(shāng )投资机会。

      量子计算利用量(liàng )子叠(dié )加、量子纠(jiū )缠等(děng )量子力学的特性,提供了一(yī )种全新的计算范(fàn )式,理论上能够(gòu )在某(mǒu )些特定领域极大(dà )程度(dù )超越传统计(jì )算机的计算能力,被视为复杂问(wèn )题的潜在解(jiě )决方(fāng )案。国盛证券指(zhǐ )出,量子计算不再是(shì )狂想,已经迈入(rù )全方位落地的黄金时代。如(rú )今,量子计算正(zhèng )在从(cóng )硬件((备比比特)、软件(jiàn )和应用层面(miàn )(操控(kòng )比特)环节全方位进行产业化(huà )突围。上海证券(quàn )认为(wéi ),量子计算(suàn )已成(chéng )为大国科技竞争(zhēng )的核(hé )心领域,海(hǎi )外科技巨头IBM、谷歌等在超导路线(xiàn )持续突破,微软(ruǎn )另辟拓扑蹊径,而中(zhōng )国在量子计算多(duō )路径探索中占据(jù )重要地位,我国量子计算产(chǎn )业发(fā )展潜力巨大(dà )。根(gēn )据ICVTA&K及光子盒研究(jiū )院数(shù )据,2024年全球(qiú )量子(zǐ )产业规模为50亿美元,预计到(dào )2035年产业规模超过(guò )8000亿美(měi )元,CAGR为59%;2035年(nián )上游(yóu )市场规模为2527亿美(měi )元。

  • 传媒来料
  • 2025-12-25

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